Trading Options Vs Exercising

Apa Pilihan Opsi Uang (Pilihan ITM) Definisi Dari Opsi Uang (Pilihan ITM) Ya, opsi saham dianggap In The Money (ITM) jika mengandung nilai intrinsik. Apakah itu masih memiliki nilai ekstrinsik atau tidak. Di Pilihan Uang (Pilihan ITM) Pendahuluan Dalam Opsi Uang (ITM Options) adalah salah satu dari tiga opsi moneyness yang menyatakan bahwa semua trader option harus terbiasa sebelum memikirkan trading option sebenarnya. Dua status pilihan lainnya adalah. Opsi Out Of The Money (OTM) dan opsi At The Money (ATM). Memahami bagaimana pilihan harga membuat topik ini lebih mudah dimengerti. Sebenarnya, trading di Opsi Uang (Pilihan ITM) adalah apa yang harus dilakukan oleh semua pemula perdagangan opsi karena sangat efektif mengendalikan risiko sambil tetap memberikan profil risiko penghargaan yang bagus. Setiap kontrak opsi saham yang dapat dilakukan untuk membeli saham yang mendasarinya lebih rendah dari harga pasar yang berlaku atau untuk menjual saham yang mendasarinya lebih tinggi dari harga pasar yang berlaku dikatakan sebagai In The Money (ITM). Kapan Opsi Panggilan di Uang (ITM) Opsi panggilan dianggap In The Money (ITM) saat harga opsi pemogokan opsi lebih rendah dari harga pasar yang berlaku dari harga pokok, sehingga memungkinkan pemiliknya untuk membeli saham yang mendasarinya di Lebih rendah dari harga pasar yang berlaku dengan menggunakan opsi call. Dalam The Money Option dengan strike price yang sangat dekat dengan strike price juga dikenal dengan Near The Money Option. Contoh. Jika GOOG diperdagangkan pada 300, 200 opsi pemogokannya adalah In The Money (ITM) karena memungkinkan seseorang untuk membeli GOOG di 200 saat diperdagangkan pada 300 sekarang. Pilihan pemogokan 200 memiliki nilai intrinsik 100. Berikut adalah tabel yang menjelaskan status opsi panggilan terhadap saham utamanya. Asumsikan GOOG trading di 300 sekarang. Call Option Status Apa yang Terjadi Ketika Opsi Panggilan Berakhir Dalam Uang (ITM) Bila Opsi Panggilan Anda Berakhir Dalam Uang (ITM), opsi In Money Anda akan otomatis dilakukan jika Anda memiliki cukup dana untuk membeli saham yang mendasarinya di Strike price Anda membeli opsi panggilan. Dalam The Money Options Example Dengan asumsi Anda membeli QQQQs Jan44Call dan kemudian QQQQ ditutup pada 46 pada saat opsi berakhir. Jan44Call Anda akan secara otomatis dilakukan dan Anda membeli QQQQ pada 44 saat saat ini diperdagangkan pada posisi 46. Anda kemudian dapat terus memegang saham QQQQ atau menjualnya untuk 2 keuntungan. Jika Anda tidak memiliki cukup uang di akun trading Anda untuk membeli (mengambil alih) saham yang mendasarinya, maka Anda harus menjual Opsi Uang di Pilihan (ITM Options) dan mengambil keuntungan sebelum opsi panggilan berakhir. Bisakah Anda menggunakan opsi uang, melakukan pengiriman saham yang mendasarinya dan kemudian segera menjual saham Ya, Anda dapat melakukannya tapi keuntungan Anda akan sama persis dengan saat Anda menjual opsi (dan Anda akan mengalami kenaikan Lebih banyak komisi dalam proses pembelian saham dan penjualan saham). Latihan vs Jual Dengan asumsi Anda membeli 1 kontrak QQQQs Jan44Call untuk 1,20 dan kemudian QQQQ ditutup pada 46 pada saat opsi berakhir. QQQQ Jan44Call senilai 2 (46 - 44). Skenario 1. Latihan, Ambil Pengiriman, Jual Langkah 1: Berolahraga, Take Delivery Membeli 100 saham QQQQ seharga 4400 (44 x 100). (Commission Incurred) Langkah 2: Jual Saham Dengan Harga Saat Ini Menjual 100 saham QQQQ di 46 untuk 4600 (Komisi Timbul Lagi) Laba Laba Dari Penjualan Saham - Premi Pilihan Pembelian - Keuntungan Komisi (4600 - 4400) - (120) - ( 2 x komisi) 80 - (2 x komisi) Skenario 2. Opsi Jual Menjual 1 kontrak QQQQ Jan44Call untuk 2 Profit (Selisih Strike - Premium) x (No. Kontrak) - Komisi Apakah Anda melihat bagaimana Anda akan menerima yang tepat Jumlah keuntungan yang sama dalam kedua kasus sementara Anda akan menghasilkan lebih banyak komisi dengan mengambil pengiriman saham terlebih dahulu dalam skenario 1 Inilah sebabnya mengapa para pedagang opsi juga menjual opsi uang dan tidak menjalankannya kecuali jika bermaksud untuk memiliki dan memegang saham Diluar kedaluwarsa Kapan Opsi Put Put In The Money (ITM) Opsi put dianggap sebagai The Money (ITM) bila harga opsi put option lebih tinggi dari harga pasar yang berlaku dari underlying stock, sehingga memungkinkan pemiliknya menjual saham yang mendasarinya di Lebih tinggi dari harga pasar yang berlaku dengan menggunakan opsi put. Contoh. Jika GOOG diperdagangkan pada 300, 400 opsi pemogokannya adalah In The Money (ITM) karena memungkinkan seseorang untuk menjual GOOG di 400 saat diperdagangkan pada 300 sekarang. 400 opsi pemanggilan pemogokan memiliki nilai intrinsik 100. Berikut adalah tabel yang menjelaskan status opsi put terhadap saham dasarnya. Asumsikan GOOG trading di 300 sekarang. Letakkan Opsi Status Apa Yang Terjadi Bila Opsi Puting Kedaluwarsa Dalam Uang (ITM) Bila Opsi Put Anda berakhir dalam Uang (ITM), opsi In The Money Anda akan ditetapkan secara otomatis. Dan Anda akan berakhir dengan posisi pendek dari saham yang mendasarinya. Put Options Expiring In The Money Dengan asumsi Anda membeli QQQQs Jan44Put dan kemudian QQQQ turun menjadi 42 pada saat opsi berakhir. Jan44Put Anda akan dieksekusi secara otomatis dan Anda akan memiliki QQQQ pendek di 44 saat saat ini diperdagangkan pada posisi 42. Anda kemudian dapat terus memegang saham QQQQ pendek atau membelinya kembali untuk 2 keuntungan. Jika Anda tidak diperbolehkan melakukan short stock atau indeks oleh broker Anda, maka Anda harus menjual In The Money Options (Opsi ITM) dan mengambil keuntungan sebelum opsi Put berakhir. Kapan Opsi Jauh dalam Uang (DIM) Ini adalah istilah yang relatif baru yang diciptakan oleh komunitas perdagangan opsi dan mengacu pada opsi dengan nilai delta lebih dari 0,75. Opsi Deep In The Money digunakan sebagai fidusia untuk membeli saham dasar karena mereka bergerak hampir dolar untuk dolar dengan saham yang mendasarinya sementara hanya menghabiskan sebagian kecil dari harga saham. Sebenarnya, pilihan LEAPs DIM sekarang semakin populer sebagai pengganti total untuk membeli saham sekaligus. Pilihan DIM juga digunakan dalam Strategi Penggantian Saham yang terkenal. Keuntungan Dari Trading Dalam Opsi Uang (Pilihan ITM) 1. Nilai Delta Tinggi daripada Pilihan Opsi Uang (ATM) atau Opsi Out of The Money (OTM). Nilai delta yang lebih tinggi berarti bahwa opsi In The Money (Opsi ITM) akan mendapatkan nilai lebih dari opsi At The Money (ATM) atau Out Of The Money (OTM) dengan pergerakan yang sama pada saham yang mendasarinya. Asumsikan GOOG trading di 300 sekarang. Call Option Status 2. Menurunkan risiko kerugian dari pada opsi Out Of The Money (OTM). Karena In The Money Options (Pilihan ITM) berisi nilai intrinsik. Anda masih akan memiliki nilai intrinsik yang tersisa pada saat kadaluarsa jika saham yang mendasarinya tetap stagnan sementara opsi Out Of The Money (OTM) akan berakhir sama sekali tidak berharga, kehilangan semua uang Anda di dalamnya. Asumsikan GOOG trading di 300 sekarang. Call Option Status GOOG kadaluarsa di 300 Kerugian Dari Opsi Uang (Pilihan ITM) 1. Lebih mahal dalam dolar absolut daripada opsi The Money (ATM) atau Out of the Money (OTM). Karena Dalam Opsi Uang (ITM Options) terdiri dari nilai intrinsik, harganya akan lebih mahal per kontrak daripada opsi At The Money (ATM) atau Out of the Money (OTM). Asumsikan GOOG trading di 300 sekarang. Call Option Status Price Per Contract GOOG kadaluarsa pada 300 101.00 x 100 10100 Pedagang opsi pemula perlu mengingat bahwa setiap kontrak opsi saham mewakili 100 saham dari saham yang mendasarinya dan oleh karena itu seseorang akan membayar 100 kali harga permintaan dari satu kontrak opsi untuk Buka posisi 2. Turunkan kenaikan persentase pada pergerakan yang sama dari saham yang mendasarinya daripada opsi At The Money (ATM) atau Out Of The Money (OTM). Asumsikan GOOG trading di 300 sekarang. Call Option Status 300 101 297 Gain Banyak trader pemula berpikir tentang Opsi Opsi Uang (ITM Options) sebagai pilihan mahal karena harganya terdiri dari nilai intrinsik dan nilai premium sedangkan Out of the Money hanya terdiri dari nilai premium dan oleh karena itu Lebih murah Itu sebenarnya adalah kesalahpahaman. Biaya sebenarnya dari suatu opsi benar-benar hanya nilai premium karena jika saham yang mendasarinya tidak bergerak, opsi In The Money Options (Opsi ITM) masih akan ditinggalkan dengan nilai intrinsiknya pada saat habis masa berlaku sementara opsi Out of the Money (OTM) Akan menjadi sia-sia belaka. Keuntungan dan kerugian dari In The Money Options dikondensasi dan diatur oleh Options Leverage yang dapat diukur secara matematis. Pertanyaan Pembaca Mengenai Opsi Uang. Optiontradingpedia EXPLorer akan terbuka di sini jika Anda mengaktifkan JavaScript di browser Anda. SEPERTI KAMI Ikuti Pembaruan Kami: Penafian Penting. Pilihan melibatkan risiko dan tidak sesuai untuk semua investor. Data dan informasi disediakan untuk tujuan informasi saja, dan tidak dimaksudkan untuk tujuan trading. Baik optiontradingpedia, mastersoequity maupun data atau penyedia kontennya tidak bertanggung jawab atas kesalahan, kelalaian, atau keterlambatan dalam konten, atau tindakan apapun yang dilakukan dalam ketergantungannya. Data dianggap akurat namun tidak dijamin atau dijamin. Optiontradinpedia dan mastersoequity bukan merupakan broker-dealer terdaftar dan tidak merekomendasikan atau merekomendasikan layanan dari perusahaan pialang manapun. Perusahaan pialang yang Anda pilih sepenuhnya bertanggung jawab atas jasanya kepada Anda. Dengan mengakses, melihat, atau menggunakan situs ini dengan cara apa pun, Anda setuju untuk terikat oleh kondisi di atas dan penolakan yang ditemukan di situs ini. Peringatan Hak Cipta. Semua isi dan informasi yang disajikan di sini di optiontradingpedia adalah milik Optiontradingpedia dan tidak boleh disalin, didistribusikan ulang atau diunduh dengan cara apa pun kecuali sesuai dengan kebijakan penawaran kami. Kami memiliki sistem yang komprehensif untuk mendeteksi plagiarisme dan akan mengambil tindakan hukum terhadap individu, situs web atau perusahaan yang terlibat. Kami Mengambil Hak Cipta Kami SANGAT Serius Apa pilihan gaya Eropa Definisi Opsi Panggilan Eropa: Opsi panggilan Eropa adalah opsi untuk hak membeli saham atau indeks dengan harga tertentu pada tanggal tertentu. Perhatikan ungkapan pada tanggal tertentu. Pilihan panggilan bergaya Eropa ini berbeda dengan pilihan panggilan gaya Amerika yang dapat dilakukan kapan saja. OLEH tanggal tertentu. Eurpoean vs American Option Example Dengan kata lain, perbedaan antara pilihan panggilan Eropa dan pilihan panggilan Amerika adalah opsi pilihan gaya Eropa hanya dapat dilakukan pada tanggal kedaluwarsa, sementara opsi panggilan gaya Amerika dapat dilakukan setiap saat sebelum tanggal kadaluwarsa mereka. . Sebagian besar opsi saham atau ekuitas di A. S. adalah Gaya Amerika, sedangkan sebagian besar opsi indeks yang diperdagangkan di A. S. adalah gaya Eropa. Karena Anda tidak dapat benar-benar menggunakan opsi indeks dan membeli indeks, opsi indeks bersifat tunai. Kas menetap berarti broker Anda hanya menyetorkan uangnya pada saat kadaluarsa. Apa arti opsi gaya Eropa ini bagi trader? Maksudnya, Anda hanya memperhatikan harga saham atau indeks pada saat kadaluarsa. Pilihan gaya Eropa cenderung lebih murah daripada pilihan gaya Amerika karena jika lonjakan stok sebelum kadaluarsa, seorang pedagang opsi opsi gaya Amerika dapat memanfaatkan kenaikan nilai tersebut, sedangkan pedagang panggilan bergaya Eropa harus berharap lonjakan harga berlaku sampai kadaluarsa. Kapan membeli Opsi Panggilan Eropa: Jika menurut Anda harga saham atau indeks akan naik. Maka Anda harus membeli opsi call. Sayangnya, Anda tidak bisa memilih apakah Anda ingin membeli opsi gaya Eropa atau opsi gaya Amerika - keputusan dibuat oleh pertukaran yang diperdagangkan opsi itu. Sebagian besar opsi indeks di A. S adalah gaya Eropa seperti yang dapat Anda lihat dari tabel di bawah ini: Contoh Opsi Panggilan Eropa: Jika Anda membeli opsi SampP500 Index, seperti yang dapat Anda lihat dari grafik di atas, ini akan menjadi pilihan gaya Eropa. Itu berarti Anda hanya bisa menjalankan opsi pada tanggal kedaluwarsa. Tentu hal itu masih merupakan pilihan, yang berarti Anda memiliki hak namun tidak berkewajiban untuk menjalankannya. Jelas, jika Anda memiliki opsi panggilan dan Indeks ditutup di bawah harga strike pada tanggal kadaluwarsa maka Anda tidak akan menggunakannya dan opsi itu akan berakhir tidak berharga. Demikian juga, jika Anda memiliki opsi put pada Index dan Indeks ditutup di atas harga strike pada tanggal kadaluarsa maka Anda tidak akan menggunakannya dan opsi itu akan berakhir tidak berharga. Perhatikan pada grafik di atas bahwa Indeks SampP500 (SPX) adalah gaya Eropa sedangkan SampP100 (OEX) adalah gaya Amerika. Tip Penting: Pada kontrak opsi ekuitas dan indeks A. S. yang paling akhir akan berakhir pada hari Jumat ke-3 setiap bulannya. Perhatikan juga bahwa di sebagian besar kontrak A. S. memungkinkan Anda untuk menggunakan opsi Anda kapan saja sebelum tanggal kedaluwarsa. Sebaliknya, sebagian besar pilihan Eropa hanya memungkinkan Anda untuk menggunakan opsi pada tanggal kedaluwarsa Berikut adalah 10 konsep pilihan teratas yang harus Anda pahami sebelum melakukan perdagangan riil pertama Anda: Jenis Opsi: Panggilan amp Puts Obligation untuk membeli saham jika diberi Call Options A Call Opsi adalah kontrak yang memberi pembeli hak untuk membeli 100 saham ekuitas dasar dengan harga yang telah ditentukan (harga strike) untuk jangka waktu tertentu. Penjual opsi Panggil berkewajiban untuk menjual keamanan yang mendasarinya jika pembeli Panggilan menjalankan opsinya untuk membeli pada atau sebelum tanggal kedaluwarsa opsi. Misalnya, sebuah perusahaan bergaya Amerika WXYZ Corporation 21 Mei 2011 60 Panggilan memberi hak kepada pembeli untuk membeli 100 saham biasa saham WXYZ Corporation seharga 60 per saham setiap saat sebelum tanggal berakhirnya opsi 21 Mei 2011. Put Options A Put Opsi adalah kontrak yang memberi pembeli hak untuk menjual 100 saham dengan harga yang telah ditentukan untuk jangka waktu yang telah ditentukan sebelumnya. Penjual opsi Put diwajibkan untuk membeli keamanan yang mendasarinya jika pembeli Putaran melakukan pilihannya untuk menjual pada atau sebelum tanggal kedaluwarsa opsi. Demikian juga, WXYZ Corporation bergaya Amerika 21 Mei 2011 60 Beri hak kepada pembeli untuk menjual 100 saham saham biasa WXYZ Corp. pada 60 saham setiap saat sebelum tanggal berakhirnya opsi di bulan Mei. Proses Kadaluarsa Pada waktu tertentu, opsi dapat dibeli atau dijual dengan beberapa tanggal kedaluwarsa. Hal ini ditunjukkan dengan deskripsi tanggal. Tanggal kedaluwarsa adalah hari terakhir pilihan ada. Untuk opsi saham yang terdaftar, ini biasanya adalah hari Sabtu setelah hari jumat ketiga bulan kedaluwarsa. Harap dicatat bahwa ini adalah tenggat waktu dimana perusahaan pialang harus mengirimkan pemberitahuan latihan. Anda harus meminta perusahaan Anda untuk menjelaskan prosedur pelaksanaannya termasuk batas waktu yang mungkin dimiliki perusahaan untuk instruksi latihan pada hari perdagangan terakhir sebelum kadaluarsa. Opsi tertentu ada untuk dan akan berakhir pada akhir minggu, akhir kuartal atau di lain waktu. Sangat penting untuk memahami kapan opsi akan kedaluwarsa, karena nilai opsi terkait langsung dengan masa berlakunya. Berolahraga Pilihan Pilihan investor tidak benar-benar harus membeli atau menjual saham mendasar yang terkait dengan pilihan mereka. Mereka dapat dan sering memilih untuk menjual kembali pilihan mereka - atau menjual dari posisi pilihan mereka. Jika mereka memilih untuk membeli atau menjual saham dasar yang ditunjukkan oleh pilihan mereka, ini disebut dengan menggunakan opsi tersebut. Penafian: Situs ini membahas opsi tukar yang diperdagangkan yang diterbitkan oleh Options Clearing Corporation. Tidak ada pernyataan di situs ini yang bisa dianggap sebagai rekomendasi untuk membeli atau menjual sekuriti, atau untuk memberikan saran investasi. Pilihan melibatkan risiko dan tidak sesuai untuk semua investor. Sebelum membeli atau menjual opsi, seseorang harus menerima dan meninjau salinan Karakteristik dan Risiko Opsi Standar yang diterbitkan oleh The Options Clearing Corporation. Salinan dapat diperoleh dari broker Anda salah satu bursa The Options Clearing Corporation di One North Wacker Drive, Suite 500, Chicago, IL 60606 dengan menghubungi 1-888-OPTIONS atau dengan mengunjungi 888options. Setiap strategi yang dibahas, termasuk contoh menggunakan data sekuritas dan harga aktual, sangat tepat untuk tujuan ilustrasi dan pendidikan dan tidak dapat dianggap sebagai pengesahan, rekomendasi atau ajakan untuk membeli atau menjual sekuritas. Get Options Quotes Real-Time After Hours Berita Pra-Market Flash Kutipan Kutipan Bagan Interaktif Setelan Bawaan Harap diperhatikan bahwa begitu Anda membuat pilihan Anda, ini akan berlaku untuk semua kunjungan masa depan ke NASDAQ. Jika, sewaktu-waktu, Anda tertarik untuk kembali ke setelan default kami, pilih Setelan Default di atas. Jika Anda memiliki pertanyaan atau mengalami masalah dalam mengubah pengaturan default Anda, silahkan email isfeedbacknasdaq. Konfirmasikan pilihan Anda: Anda telah memilih untuk mengubah pengaturan default untuk Pencarian Kutipan. Ini sekarang akan menjadi halaman target default Anda kecuali jika Anda mengubah konfigurasi Anda lagi, atau Anda menghapus cookies Anda. Yakin ingin mengubah setelan Anda Kami mohon untuk meminta Harap nonaktifkan pemblokir iklan Anda (atau perbarui setelan Anda untuk memastikan javascript dan cookie diaktifkan), sehingga kami dapat terus memberi Anda berita pasar tingkat pertama Dan data yang Anda harapkan dari kami.